Presentazione progetto
Tipi di titoli in cui investire
Profilo del cliente
Grafico degli investimenti
Esempio dell’acquist...
In questo progetto simuliamo la gestione di un portafoglio di € 250 000 comprando
e vendendo titoli in base alle reali quo...
05/05/2015Siddra e Valentina
 Titoli di Stato: vengono emessi dall’ente statale per ottenere
finnziamenti (dai singoli ri...
Il nostro cliente ha un profilo… PRUDENTE!! Questo significa che è orientato
verso la protezione del capitale, vuole quind...
64%
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FONDO
OBBLIGAZIONI
15 000 * 101,670 = € 15250, 50 CORSO SECCO D’ACQUISTO
valore nominale
quotazione
In seguito, calcolare le commissioni dell...
Dopo aver calcolato le commissioni bisogna calcolare gli interessi, che vanno dalla data
dell’ultimo godimento fino al gio...
Per ottenere il costo effettivo di acquisto di un BTP (o di un’obbligazione) sommiamo:
15 250,50 + 36,60 + 59,87 = € 15 34...
Supponendo di dover rilevare il valore del nostro patrimonio in data
30/04/2015 abbiamo calcolato:
15 000 * 102,26/100 = €...
…bisogna inoltre calcolare la cedola ottenuta in base ai giorni trascorsi dalla
data di acquisto alla data di riscossione ...
Prima di investire in un fondo bisogna decidere la somma da investire e tenere
conto della quotazione a tempo reale.
45 00...
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Patrimonio investito
Somma depositata in banca
Costi di acquisto dei titoli
Cedole riscos...
05/05/2015Siddra e Valentina
Il valore iniziale del nostro patrimonio
era:
€ 250 000,00
In data 30/04 invece è:
€ 253 881,...
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Published on: Mar 4, 2016
Published in: Education      
Source: www.slideshare.net


Transcripts - Portafoglio

  • 1. Presentazione progetto Tipi di titoli in cui investire Profilo del cliente Grafico degli investimenti Esempio dell’acquisto di un titolo Smobilizzo di un titolo Investimento in un fondo Valore del portafoglio Movimenti 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 2. In questo progetto simuliamo la gestione di un portafoglio di € 250 000 comprando e vendendo titoli in base alle reali quotazioni del mercato di borsa. La Borsa valori è un mercato finanziario regolamentato dove vengono scambiati valori mobiliari e valute estere come Titoli di Stato, azioni e obbligazioni. Le azioni rappresentano una quota di partecipazione di una SpA (Società per azioni) e danno diritto ad un dividendo calcolato sulla percentuale di questa quota in seguito alla delibera di ripartizione dell’utile da parte dell’assemblea ordinaria. Non si ha garanzia della restituzione del capitale investito, in quanto l’assemblea potrebbe decidere di non dare luogo alla distribuzione di utili e per questo rappresentano una forma di investimento altamente rischiosa. 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 3. 05/05/2015Siddra e Valentina  Titoli di Stato: vengono emessi dall’ente statale per ottenere finnziamenti (dai singoli risparmiatori ma anche dalle imprese) con lo scopo di coprire il debito pubblico . Non sono prestiti rischiosi perché alla scadenza garantiscono il rimborso del capitale iniziale. Si distinguono in BOT, BTP, CCT, CTZ in base alla loro durata e modalità di rimborso.  Obbligazioni: sono titoli di debito come i titoli di Stato ma a differenza di questi vengono emessi dalle società. Anche in questo caso si ha il diritto al rimborso del capitale prestato e abbiamo una distinzione tra i vari tipi di obbligazione in base alle loro caratteristiche. In base al profilo del nostro cliente ci occuperemo della gestione di:
  • 4. Il nostro cliente ha un profilo… PRUDENTE!! Questo significa che è orientato verso la protezione del capitale, vuole quindi ottenere un rendimento ma sopportando il rischio di una perdita molto bassa. Per fare in modo che il nostro cliente mantenga il suo attuale tenore di vita e soddisfare le sue richieste abbiamo investito parte del patrimonio in strumenti finanziari a basso rischio e conservato una piccola parte in banca. 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 5. 64% 12% 18% 6% 05/05/2015Siddra e Valentina FONDO OBBLIGAZIONI
  • 6. 15 000 * 101,670 = € 15250, 50 CORSO SECCO D’ACQUISTO valore nominale quotazione In seguito, calcolare le commissioni dello 0,24% che andranno sommate al costo di acquisto: 0,24* 15250, 50 / 100 = € 36,60 COMMISSIONI corso secco di acquisto Per procedere all’acquisto di un titolo bisogna decidere la somma da investire e tenere conto della quotazione del momento. Per esempio: 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 7. Dopo aver calcolato le commissioni bisogna calcolare gli interessi, che vanno dalla data dell’ultimo godimento fino al giorno di acquisto del titolo (+ 3 gg banca), in base al tasso di interesse: 15 000 * 1,50 * 111 = € 68,42 INTERESSI PASSIVI LORDI 36500 È obbligatorio sottrarre da questi interessi la ritenuta del 12,50% (per le obbligazioni è il 26%): 68,42 * 12,50 / 100 = € 8,55 RITENUTA 68, 42 – 8,55 = € 59,87 INTERESSI NETTI VN tasso d’interesse gg interessi lordi 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 8. Per ottenere il costo effettivo di acquisto di un BTP (o di un’obbligazione) sommiamo: 15 250,50 + 36,60 + 59,87 = € 15 346,97 COSTO DI ACQUISTO corso secco d’acquisto commissioni Interessi passivi 05/05/2015Siddra e Valentina 101.67 101.932 102.277 102.26 101.2 101.4 101.6 101.8 102 102.2 102.4 1-ott 1-nov 1-dic 1-gen 1-feb 1-mar 1-apr QUOTAZIONI DATA
  • 9. Supponendo di dover rilevare il valore del nostro patrimonio in data 30/04/2015 abbiamo calcolato: 15 000 * 102,26/100 = € 15 339,00 CORSO SECCO DI VENDITA VN quotazione al 30/04 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 10. …bisogna inoltre calcolare la cedola ottenuta in base ai giorni trascorsi dalla data di acquisto alla data di riscossione della cedola: 15 000 * 1,50 * 79 = € 48,69 CEDOLA MATURATA 36500 VN i gg Su questa si rileva la ritenuta del 12,50 %: 48,69 * 12,50 / 100 = € 6,08 RITENUTA CEDOLA 48,69 – 6,08 = € 42,61 CEDOLA NETTA 05/05/2015Siddra e Valentina
  • 11. Prima di investire in un fondo bisogna decidere la somma da investire e tenere conto della quotazione a tempo reale. 45 000 = 7 563,03 QUOTE DI FONDO 5,95 quotazione somma investita 7 563 * 5,95 = € 44 999,85 SOMMA SPESA quota di fondo arrotondata per difetto quotazione 05/05/2015Siddra e Valentina 7 563 * 6,356 = € 48 070,43 VALORE DEL FONDO AL 30/04 quote di fondo quotazione 0 5 10 In data 30/04, in base alla quotazione, siamo riuscite a calcolare il valore di realizzo: 48 070,43 - 44 999,85 = € 3 070,58 VALORE DI REALIZZO DATA QUOTAZIONI
  • 12. 05/05/2015Siddra e Valentina Patrimonio investito Somma depositata in banca Costi di acquisto dei titoli Cedole riscosse durante il semestre Smobilizzi Spese di tenuta conto dei titoli Spese sul deposito bancario Interessi attivi bancari maturati (supponendo che il tasso di interesse sia dello 0,1%) Il 30/04/2015, dopo aver smobilizzato i titoli, abbiamo analizzato l’andamento del nostro patrimonio che includeva:
  • 13. 05/05/2015Siddra e Valentina Il valore iniziale del nostro patrimonio era: € 250 000,00 In data 30/04 invece è: € 253 881,94 Il guadagno ottenuto è di 253 881,94 – 250 000,00 = € 3 881,94